最近有些存股標的，已經顯露了進場投資的曙光。
正好可以落實巴菲特所說「別人恐懼，我貪婪」的時刻。
最近台股從18,000點，跌到13,000點，跌幅約莫達28%，而以台積電(2330)從688元跌到395元，跌幅達到42.5%，真的是太恐怖了。
大家覺得美國升息會持續到2023年Q3，所以現在大家一直在拋售股票，所謂的大家，指得是大額投資人、投資法人、在其他國家還有投資機會的人。拋售股票，把台幣換成其他幣別，比方說美金，所以台幣就會開始貶值，現在大概是1美金USD比31.8元新台幣NTD。
～大拍賣：合理區價格＆便宜區價格～
台股價格開始下行，存股族，就必須要緊盯自己研究與追蹤的股票價格，當價格下行進入到合理區，可以開始小額進場，而有大跌的時候，市場開始沒信心的時候，只要是好公司，就不用擔心股價的一時下跌。當股價持續下跌，下跌到便宜區的時候，就是要更大額勇敢的買入。
事實上，之所以可以勇敢買入，就是因為我們的存股標的，不論股價是高是低，產業狀況如何，都可以配發相對應股價的股利股息，讓我們這些股票持有人，可以有穩定的現金流收入，當公司有能力可以穩定配發股利股息，那麼股價下跌，代表我們的持有成本下降，當然就是要大膽買入。
～試算1：台積電可以買了嗎？400元便宜嗎？～
2022年10月14日台積電宣布2023年的資本資出，從原先的400億美金，下修至360億美元，下降幅度達10%。資本資出，就是投資機器、產房、設備。這代表著台積電預估未來的市場需求會減少一些。然而，如果以投資的角度來說，千萬不要看到黑影就開槍，未來減少10%，但股價已經減少40%，那是不是我們中間還有30%的空間可以來算算有沒有利差空間？
換句話說，一家早餐店原先預估明天會有400位客人，股價688元，因為週末颱風天，所以後來預估客人下調到只有360位，股價400元，當然，可能收入會因為這樣而減少，但是如果以等比例來試算，400人：688元，應該等於360人：ＸＸＸ元呢？ ＸＸＸ粗估是619.2元
當然619.2元可能是相對理想，但至少有也個500元吧！現在400元，是否已經是便宜價格？
～試算2：本益比剩18.1倍，台積電股價甜～
再以本益比的角度來換算
台積電2022年前三季EPS已經賺取27.79元，毛利率58.5%。
如果以2022年台積電EPS有29.42元來試算的話。
股價特價：418.1元。本益比19倍，有人說這是特惠價。
股價便宜：475.2元。本益比21.6倍
股價合理下緣：532.5元。本益比24.2倍
股價合理上緣：589.7元。本益比26.8倍
股價昂貴：646.9元。本益比29.4倍
股價瘋狂：704.1元。本益比32倍
先姑且不論五六百元的台積電到底值不值得買，現在才400元，不就是本益比19倍而已嗎？這就是應該要大買特買啊！！！
如果可以慢慢感覺投資報酬率，本益比在20倍以內的電子股＋營運面相對穩定的公司，就是長期投資的好標的啊～
～資產配置永遠是最重要的！存股＆買股票要怎麼下注？～
資產配置的意思，就是現金、股票、債券等投資標的的配比。同時投資在股票上的金額，也是需要有更細緻的分配。比方說，你總資產有100萬元，現金30萬、股票60萬、債券10萬。這就是3:6:1。
其中股票的60萬元，在升息循環的股票價格下行的過程當中，也可以是先買入10萬元，50萬籌碼可以分10次買入，每次買入5萬元，當然股票有可能不會一直不斷下跌，但只要持續下跌，我們的氣就可以很長，要比氣長的時候，我們就不會輸。能夠一直小額入場，最終可以買到平均價格，也可以在較低價格的時候，手上還有籌碼可以進場，這是相對來說，更可以長久進場的投資策略。
以上面提到台積電價格來試算
每次都投入5萬元，股價昂貴與瘋狂的時候，當然就不買，等待合理價格開始慢慢向下買。
股價合理上緣：589.7元。可以買84股。
股價合理下緣：532.5元。可以買93股。同樣投入成本，股數開始變多
股價便宜：475.2元。可以買105.2股。可以買到超過100股
股價特價：418.1元。可以買119.5股。
這時候手上還有30萬元可以購買，無論股價是漲回去，還是繼續下跌，我們都可以持續增加我們手上的股數。即便我們就買這4次，投入成本20萬元，當未來股價回到合理下緣532.5元時，我們手上的持股401股，帳面上價格已達213,952元，投資報酬率就已經有6.97%。
6.97%聽起來不多，但只要用這個有紀律且簡單好操作的方式，在股市當中賺個6.97%真的不困難。
希望台積電再更便宜，因為我們還可以買更多股數！
沒有留言:
張貼留言